“Aki tudja, csinálja, aki nem tudja, tanítja” – George Bernard Shaw

( Egy Magyarországon tőzsdei kereskedést, befektetést pénzért oktató előadó elszólta magát az egyik előadásán: “ha olyan egyszerű lenne a tőzsdén pénzt keresni, én se tanítanám” )

Könnyű találni havi bevételt hozó stratégiákat?

Készült: 2009. október 11, 11:02:34

Próbaképpen körbenéztem az interneten, hogy milyen havi bevételeket generáló stratégiákról szóló (angol nyelvű) leírások vannak fent. Elég könnyen találtam ilyeneket. Az egyik ilyen a covered call-ról szól, a másik a calendar spread-ről amelyekkel havi bevételhez lehet jutni. Érdekes közös vonásai vannak ezeknek a leírásoknak: egyik leírás sem említi, hogy a befektetett tőke – ami a bevételt generálja – értéke egy tőzsdei lejtmenet esetén a töredékére eshet. Nem találtam olyan leírást ahol beszéltek volna a bevételt generáló tőke védelméről. Elgondolkodtató.

Havi jövedelem opciókkal?

Készült: 2009. október 1, 15:49:36

Elsőre lehet, hogy furcsán hangzik az, hogy a tőzsdén – ami a közhiedelem szerint kockázatos – havi jövedelmet lehet keresni. De mióta kitalálták az opciókat azóta ez sem lehetetlen.

A megoldás az opciók időértékében rejlik, amely folyamatosan csökken. Na ez így már végképp zavaros – mondhatnád – hogy lehet olyasmivel pénzt keresni aminek az értéke folyamatosan csökken. De nem tudsz sarokba szorítani, ugyanis a tőzsdén bevett szokás, hogy előbb eladunk valamit, majd később visszavesszük. Így ha valamit először drágábban eladok, majd később olcsóbban visszaveszem akkor azzal a különbség az enyém, tehát pénzt kerestem vele. Na de ha valamit el akarok adni először meg kell vennem – kifogásolhatnád. Hát nem, mert mi van ha nem megveszed, hanem elkészíted saját magad. A tőzsdén írhatsz egy opciós szerződést (tehát magad elkészíted) és utána eladod. Persze nem írhatsz akármilyet, hogy pontosan milyen opciós szerződéseket írhatsz ki megvételre az előre szabályozva van. Fel van sorolva különböző listákon és ezek közül választhatsz.

Ahhoz, hogy megértsd miként lehet opciókkal rendszeres havi jövedelmet elérni, meg kell értenek mik is azok az opciók. Az opciókkal kapcsolatos alap dolgokat az “Opciós alapfogalmak” c. cikksorozatban ismerheted meg.

Opciókereskedési kockázatok

Készült: 2009. szeptember 21, 15:36:09

Két fő stratégiát különböztetünk meg az opciókereskedésnél:

1. Amikor az idő ellenünk dolgozik

Ennél a stratégiánál a pozíciónk értéke az idő múlásával csökken, tehát az idő ellenünk dolgozik. Ha opciót vásárolunk a gyors elmozdulás hoz profitot, feltéve ha az általunk feltételezett irányba történik. Ezzel a stratégiával kis pénz befektetésével magas százalékokat lehet elérni – akár napi 30-50%-ot is – de ez a stratégia rendkívül kockázatos. Hogy kezdőként eltaláld az irányt és utána az ár olyan gyorsan mozogjon, hogy nyereséged is legyen kb. 20-30% esélye van. Gondolj bele az első 3 kereskedésed valószínűleg mínuszos lesz. Még ha hónapokig is gyakoroltad demo számlán ezt a stratégiát az éles pénzre való áttéréskor az érzelmeid, a tőzsdepszichológiai tényezők (pl. a pénzhez való ragaszkodásod) kontrollálása nehézséget okozhat ami veszteségeket, sőt a teljes számlád lenullázódását okozhatja. Ezért ezt a kereskedési stratégiát kezdőknek nem ajánlom. A siker- és tőzsdetanfolyamok oktatói előszeretettel ajánlják ezt a stratégiát, mert ezzel sok tanfolyami hallgatót tudnak bevonzani méregdrága tanfolyamaikra a mesés (havi vagy akár napi 20-30%) hozamígéretekkel. De én egy kezdőnek inkább a következő stratégiát ajánlom.

2. Amikor az idő nekünk dolgozik

Ennél a stratégiánál a pozíciónk értéke az idő múlásával növekszik, tehát az idő nekünk dolgozik. Ha opciót kiírunk az oldalazás vagy a lassú elmozdulás hoz profitot. Ezzel a stratégiával havi 3-12% profitot lehet elérni biztonságosan. Természetesen ahhoz, hogy ezzel a stratégiával biztonságosan tudj élesben kereskedni szintén gyakorlás szükséges. Ezzel a stratégiával 2 hónap demo és 2 hónap éles gyakorlás után elérhető, hogy a kereskedéseid 95%-a nyerseséges legyen. Ez azt jelenti, hogy 20 kereskedésből 19 nyereséges lesz és csak egy lesz veszteséges. Ezzel a stratégiával sokkal könnyebben be fogod tudni gyakorolni az érzelmeid kontrollálását. Sőt hamarabb és tartósabb sikerélményed lesz mint a fenti stratégiával. Ezért ajánlom ezt a kereskedési stratégiát kezdőknek. Mondhatnád, hogy a havi 3%-12% nem vonzó hozam. De gondolj bele. A havi 3% az éves szinten kamatos kamattal számolva 42,6%. Már ez is messze túlszárnyalja a bankok által nyújtott évi 6-8% hozamot. Nem beszélve arról, hogy a havi 6% hozam az éves szinten kamatos kamattal számolva 101%, tehát évente nagy biztonsággal meg tudod duplázni a pénzed. Ezzel a stratégiával hosszabb gyakorlással (fél év élesben) elérhető a havi 12% is. Ez ugyan már több odafigyelést és gyakorlást igényel, de éves szinten 290% hozamot jelent, ami közel négyszerezése az induló tőkének.

A két stratégia közül az elsőt 100 emberből 1-2 ember tudja megtanulni, míg a másodikat 10-ből legalább 5, tehát az emberek fele. Ha a második stratégiával kezdesz sokkal több esélyed van már az elején sikerélményeket szerezni és kisebb az esélye, hogy a kezdeti veszteségek miatt kiábrándulsz a tőzsde világából. Ráadásul a biztonságosabb stratégiákkal kitermelt pénzt berakhatod az első stratégia gyakorlására, így csak olyan pénzt kell majd kockáztatnod amelyet már eleve a tőzsdén kerestél meg. Ezzel gyakorlatilag úgy tudod megtanulni a kockázatosabb stratégiákat, hogy összességében nem kerülhetsz mínuszba.